مدلهای پولی و پیش‌بینی نرخ ارز در ایران: از تئوری تا شواهد تجربی
نویسندگان
چکیده مقاله:
از معماهایی که در مطالعات اقتصاد بین‌الملل وجود دارد قابل پیش‌بینی بودن نرخ ارز است. در دهه‌های گذشته تصور بر آن بوده که مدلهای اقتصادی (به‌ویژه مدلهای پولی) اساسی‌ترین ابزار پیش‌بینی نرخ ارز هستند. عملکرد ضعیف این مدل‌ها در پیش‌بینی نرخ ارز و حمایت ضعیف مطالعات تجربی از آنها باعث شد که نسبت به مفید بودن آنها در پیش‌بینی تردید جدی به‌وجود آید. هدف این مطالعه پیش‌بینی نرخ ارز با استفاده از الگوهای پولی مختلف و مقایسه نتایج حاصل از این الگوها با مدل گام تصادفی است. ابتدا با استفاده از آمارهای موجود مدلهای پولی در نظر گرفته شده در دوره زمانی (2008-1973) با استفاده از روش VECM برآورد گردیده‌اند و پس از آن نرخ ارز با استفاده از این مدل‌ها برای دوره (2011-2009) محاسبه شده است. نتایج به‌دست آمده حاکی از آن است که مدل گام تصادفی عملکرد بهتری در مقایسه با مدلهای پولی دارد، همچنین مدل پولی فرانکل-دورنبوش قادر است پیش‌بینی‌های بهتری را در مقایسه با مدلهای پولی فرنکل- بیلسون، فرنکل-بیلسون با در نظر گرفتن انتظارات عقلایی و مدل فرانکل-دورنبوش با در نظر گرفتن انتظارات عقلایی ارائه دهد.
منابع مشابه
رویکرد تئوری بازی در تعیین نرخ ارز و نرخ دستمزد: یک مطالعهی تجربی در ایران
آیا در سیستم چانه زنی سه بخشی ایران، سیاستگذاران دستمزد بهطور بهینه به سیاست اتخاذ شده توسط سیاستگذاران نرخ ارز واکنش نشان می دهند (تعادل نش) یا واکنش آنها فقط به شرایط اقتصادی است (قاعدهی غیرنش)؟ این مقاله علاوه بر تحلیل ماهیت بازی سیاست (قاعدهی نش در مقابل قاعدهی غیرنش)، برخی از پارامترهای ساختاری مهم را با دادههای ایران طی دورهی 1385- 1360، با استفاده از روش حداقل مربعات دو مرحله‌ای...
متن کاملبررسی تجربی مدل پولی نرخ ارز در ایران با استفاده از رهیافت مارکوف- سوئیچینگ
هدف اصلی این مقاله بررسی تجربی مدل پولی تعیین نرخ ارز در ایران طی دوره زمانی بعد از انقلاب اسلامی (2008-1979) می‌باشد. در این راستا، مدل پولی با قیمتهای انعطاف‌پذیر با استفاده از روش غیر خطی مارکوف- سوئیچینگ برآورد و مورد تجزیه و تحلیل قرار گرفته است. شواهد تجربی دلالت بر این دارد که سال‌های 1989-1979 در رژیم اول نظام ارزی قرار گرفت که این سال‌ها منطبق با دوره‌ای است که در ایران نظام ارزی ثابت...
متن کاملارزیابی مدلهای پولی تعیین نرخ ارز در اقتصاد ایران
تجربه چند دهه گذشته نشان دهنده رشد چشمگیر ادبیات نرخ ارز بوده و با توجه به اهمیت نرخ ارز به عنوان یک متغیر مهم در اقتصاد باز و نیز کانال ارتباطی بین اقتصاد داخل با دنیای خارج و نیز مهمترین معیار بخش خارجی اقتصاد هر کشور، موضوع نرخ ارز به یکی از زمینه های وسیع تحقیقاتی برای محققان تبدیل شده است. لذا در این تحقیق به بررسی مدلهای پولی تعیین نرخ ارز (مدلهای پولی با قیمتهای چسبنده و انعطاف پذیر) پرد...
رویکرد تئوری بازی در تعیین نرخ ارز و نرخ دستمزد: یک مطالعهی تجربی در ایران
آیا در سیستم چانه زنی سه بخشی ایران، سیاستگذاران دستمزد بهطور بهینه به سیاست اتخاذ شده توسط سیاستگذاران نرخ ارز واکنش نشان می دهند (تعادل نش) یا واکنش آنها فقط به شرایط اقتصادی است (قاعدهی غیرنش)؟ این مقاله علاوه بر تحلیل ماهیت بازی سیاست (قاعدهی نش در مقابل قاعدهی غیرنش)، برخی از پارامترهای ساختاری مهم را با دادههای ایران طی دورهی 1385- 1360، با استفاده از روش حداقل مربعات دو مرحله ای...
متن کاملرابطهی بین سیاست‌های پولی و نرخ ارز در ایران
در هر دوره ی زمانی و با توجه به شرایط اقتصادی از سیاست های پولی و مالی خاصی استفاده می شود. از این رو، میزان تاثیرگذاری سیاست های پولی با توجه به ابزارهای پولی اتخاذ شده متفاوت است. مسأله ی مهم، تاثیر سیاست های پولی بر سایر اجزای اقتصاد است. یکی از کانونهای تاثیرگذاری سیاست های پولی در اقتصاد، نرخ ارز است. در این تحقیق ارتباط و میزان تاثیرگذاری سیاست های پولی بر نرخ ارز در ایران با است...
متن کاملمنابع من
با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید
ذخیره در منابع من قبلا به منابع من ذحیره شده{@ msg_add @}
عنوان ژورنال
دوره 1 شماره 4
صفحات 5- 24
تاریخ انتشار 2014-01
با دنبال کردن یک ژورنال هنگامی که شماره جدید این ژورنال منتشر می شود به شما از طریق ایمیل اطلاع داده می شود.
کلمات کلیدی برای این مقاله ارائه نشده است
میزبانی شده توسط پلتفرم ابری doprax.com
copyright © 2015-2023