هدف این مطالعه بررسی مدل تصادفی رژیم سویچینگ برای نرخ بهره کوتاه مدت در بازار ارز ایران است. در این راستا ابتدا به بررسی مدلهای تصادفی نرخ بهره کوتاه مدت می پردازیم و به بررسی مدلهای عمده در این زمینه مبادرت می کنیم. بدین منظور مدلهای انتشار، نوسان تصادفی، رژیم سویچینگ و مدل نوسان تصادفی رژیم سویچینگ را مورد بررسی قرار خواهیم داد و مزایا و معایب این مدلها را مورد تاکید قرار خواهیم داد. در ادامه به بررسی جامع مدل رژیم سوچینگ و انواع آن خواهیم پرداخت. در این راستا ابتدا به معرفی مدل رژیم سویچینگ آستانهای و مارکوف سویچینگ میپردازیم. سپس انواع مدلهای مارکوف سویچینگ که براساس تابع انتقال انها تقسیم میشوند را بررسی خواهیم کرد و الگوریتمهایی را برای براورد پارامترهای این مدلها عنوان خواهیم کرد. سپس به بررسی دادههای نرخ برابری ارز پوند انگلستان – ریال میپردازیم و مدلهای مختلفی که پیشتر عنوان کردیم را در این دادهها مورد بررسی قرار میدهیم و بهترین مدل را انتخاب خواهیم کرد. در نهایت سیاستهایی را در جهت پیشگیری از تغییرات رژیم پیاپی و پرشهای شدید معرفی خواهیم کرد. کلمات کلیدی : مدلهای تصادفی نرخ بهره، مدل رژیم سویچینگ، مدل رژیم سویچینگ آستانه ای، مدل مارکوف سویچینگ، تابع انتقال، نرخ برابری ارز