Prediction of Conditional Variance under GARCH Model Based on Bootstrap Methods

Authors
  • Hee-YoungKim
  • Man-SikPark
Abstract

برای دانلود باید عضویت طلایی داشته باشید

ثبت نام

اگر عضو سایت هستید لطفا وارد حساب کاربری خود شوید

منابع مشابه

conditional copula-garch methods for value at risk of portfolio: the case of tehran stock exchange market

ارزش در معرض ریسک یکی از مهمترین معیارهای اندازه گیری ریسک در بنگاه های اقتصادی می باشد. برآورد دقیق ارزش در معرض ریسک موضوع بسیارمهمی می باشد و انحراف از آن می تواند موجب ورشکستگی و یا عدم تخصیص بهینه منابع یک بنگاه گردد. هدف اصلی این مطالعه بررسی کارایی روش copula-garch شرطی در برآورد ارزش در معرض ریسک پرتفویی متشکل از دو سهام می باشد و ارزش در معرض ریسک بدست آمده با روشهای سنتی برآورد ارزش د...

mortality forecasting based on lee-carter model

over the past decades a number of approaches have been applied for forecasting mortality. in 1992, a new method for long-run forecast of the level and age pattern of mortality was published by lee and carter. this method was welcomed by many authors so it was extended through a wider class of generalized, parametric and nonlinear model. this model represents one of the most influential recent d...

15 صفحه اول

Bootstrap prediction for returns and volatilities in GARCH models

A new bootstrap procedure to obtain prediction densities of returns and volatilities of GARCH processes is proposed. Financial market participants have shown an increasing interest in prediction intervals as measures of uncertainty. Furthermore, accurate predictions of volatilities are critical for many financial models. The advantages of the proposed method are that it allows incorporation of ...

متن کامل

Bootstrap Statistical Inference for the Variance Based on Fuzzy Data

Abstract: The bootstrap is a simple and straightforward method for calculating approximated biases, standard deviations, confidence intervals, testing statistical hypotheses, and so forth, in almost any nonparametric estimation problem. In this paper we describe a bootstrap method for variance that is designed directly for hypothesis testing in case of fuzzy data based on Yao-Wu signed distance.

متن کامل

Parametric Bootstrap Procedures for Small Area Prediction Variance

A parametric bootstrap procedure is proposed for the mean squared error of the predictor based on a unit level model. It is demonstrated that the proposed procedure has smaller bootstrap error than a classical double bootstrap procedure with the same number of samples. Applications to a logit model under different types of auxiliary information are discussed.

متن کامل

ذخیره در منابع من


  با ذخیره ی این منبع در منابع من، دسترسی به آن را برای استفاده های بعدی آسان تر کنید

برای دسترسی به متن کامل این مقاله و 23 میلیون مقاله دیگر ابتدا ثبت نام کنید

ثبت نام

اگر عضو سایت هستید لطفا وارد حساب کاربری خود شوید

Article info

Journal name: Communications for Statistical Applications and Methods

Year: 2009

ISSN: 2287-7843

DOI: 10.5351/ckss.2009.16.2.287