نتایج جستجو برای: پرتفوی مارکویتز
تعداد نتایج: 1091 فیلتر نتایج به سال:
در این پژوهش،ترکیب بهینه پرتفوی اعتباری بانک در قالب بخشهای اقتصادی مبتنی بر مدل بهینه سازی پرتفوی مارکوویتز را محاسبه می کنیم.یافته ها نشان میدهد که به ترتیب بخشهای خدمات ،صنعت و معدن،مسکن و ساختمان و کشاورزی از بیشترین سهم در پرتفوی بهینه بانک وام برخوردارند.اعتبارات اعطایی به بخش کشاورزی و ساختمان به ویژه صنعت و معدن از جمله دارایی های ریسکی برای نظام بانکی محسوب میشوند.نتایج مشابهی نیز برای...
هر سرمایه گذاری در صدد حداکثر سازی تابع مطلوبیت سرمایه گذاری خود در بازار سرمایه از طریق انتخاب ترکیب سبد سرمایه گذاری بهینه می باشد. در این تحقیق سعی بر آن است که با مقایسه یک رویکرد جدید در بهینه سازی پرتفوی براساس نظریه ارزش فرین با مدل میانگین – واریانس مارکویتز مشخص نمایم کدامیک از این دو روش در انتخاب یک پرتفوی کارآ موفقتر است. قلمرو زمانی تحقیق از ابتدای سال 1392 تا پایان سال...
پویایی و تغییرات بازارهای مالی، انتظارات سرمایه گذاران را تغییر می دهد که براین اساس، فعالان بازارهای مالی در صدد تغییر در نوع و ترکیب اوزان سهام های پرتفوی خود می باشند ( متوازن سازی مجدد پرتفوی ). افق سرمایه گذاری و هزینه ی معاملات از عواملی هستند که در مسأله ی متوازن سازی مجدد پرتفوی مطرح می شوند. از اینرو، در این تحقیق، اولآ، تآثیر متوازن سازی مجدد پرتفوی بر بازدهی و ریسک پرتفوی بررسی می ...
مسئله بهینهسازی مارکویتز و تعیین مرز کارای سرمایهگذاری، زمانیکه تعداد داراییهای قابل سرمایهگذاری و محدودیتهای موجود در بازار کم باشد، توسط مدلهای ریاضی حلشدنی است. اما هنگامیکه شرایط و محدودیتهای دنیای واقعی در نظر گرفته شود، مسئله بهینهسازی پرتفوی بهراحتی با استفاده از شیوههای ریاضی حـل نمیشود. بههمین دلیل استفـاده از شیوههای ابتکاری همچون شبکههای عصبی و الگوریتمهای تکاملی...
هدف از پژوهش حاضر تبیین عوامل رفتاری انسان در انتخاب پرتفوی بهینه در مقایسه با مالی کلاسیک ( استاندارد) طبق مفروضات مارکویتز میباشد. طبق این پژوهش بازه 5 ساله شرکتهای پذیرفتهشده در بورس اوراق بهادار تهران طی سالهای 1386-1389 مورد بررسی قرار گرفت. در بین سالهای مورد بررسی در 118 شرکت با استفاده از روش آماری مقایسه میانگینها و رگرسیون وآنالیز واریانس، تأثیر عوامل رفتاری و بهصورت غالب حسابد...
مسئله بهینهسازی مارکویتز و تعیین مرز کارای سرمایهگذاری، زمانیکه تعداد داراییهای قابل سرمایهگذاری و محدودیتهای موجود در بازار کم باشد، توسط مدلهای ریاضی حلشدنی است. اما هنگامیکه شرایط و محدودیتهای دنیای واقعی در نظر گرفته شود، مسئله بهینهسازی پرتفوی بهراحتی با استفاده از شیوههای ریاضی حـل نمیشود. بههمین دلیل استفـاده از شیوههای ابتکاری همچون شبکههای عصبی و الگوریتمهای تکاملی...
در این پژوهش، برای بهینهسازی مسئلۀ تخصیص دارایی، از رویکرد استوار با فرض عدم قطعیت پارامترهای بازده و کواریانس ـ واریانس داراییها استفاده شده است. چنانچه عدم قطعیت پارامترهای ورودی، در محاسبات مسائل بهینهسازی لحاظ نشود، میتواند به خارج شدن جوابها از منطقۀ بهینگی و حتی شدنی منجر شود. در طراحی و تعریف مجموعۀ عدم قطعیت بازده و کواریانس ـ واریانس داراییها، بهترتیب از مفاهیم برآورد فاصله...
دو عنصر مهم در مقوله سرمایهگذاری، ریسک و بازده میباشد. سرمایه¬گذاران همواره تمایل دارند تا در سطح معینی از ریسک، بازدهی خود را افزایش داده یا در سطح معینی از بازده، ریسک سرمایه گذاری خود را کاهش دهند. مارکویتز با ارائه مدلی در زمینه سبد دارایی نشان داد که با تشکیل سبدی از داراییهای مالی این امکان به وجود میآید که در سطح معینی از بازده، ریسک کاهش یابد. لذا سرمایهگذاران تمایل دارند تا با شنا...
ریسک و نااطمینانی از شاخص های اصلی تصمیم گیری در سرمایه گذاری است. در دنیای واقعی، اقتصاد پُر از نااطمینانی عوامل اقتصادی است که به بروز ریسک و مخاطره در فضای تصمیم گیری منجر می شود و رفتار سرمایه گذاران را تحت تأثیر قرار می دهد. در مطالعة حاضر، با استفاده از ترکیب مدل های شبکة عصبی مصنوعی و مدل مارکویتز، به برآورد پرتفوی بهینة سرمایه گذار در شرایط نااطمینانی پرداخته شد. بدین منظور، از دارایی ها...
انتخاب روشهایی با سرعت و دقت مناسب برای تصمیمگیری، همواره جزو چالش های مدیران به حساب میآمده است. از مهمترین تصمیمات مدیران، تصمیم به سرمایه گذاری میباشد و از روشهای مختلف سرمایهگذاری، میتوان به معامله سهام در بازارهای مالی اشاره نمود. مارکویتز با بیان مدل پرتفوی در سال 1952، فصل جدیدی را در تصمیمات سرمایهگذاری آغاز کرد، ولی به مرور زمان نواقص این مدل برای محققان آشکار و باعث انجام اصلا...
نمودار تعداد نتایج جستجو در هر سال
با کلیک روی نمودار نتایج را به سال انتشار فیلتر کنید